پیش‌بینی فارکس و ارزهای دیجیتال برای ۶ تا ۱۰ ژوئیه ۲۰۲۶

هفته 29 ژوئن تا 3 ژوئیه حول یک عدد چرخید: آمار اشتغال غیرکشاورزی ایالات متحده در ژوئن تنها 57,000 در برابر اجماع حدود 110 هزار ثبت شد و ماه‌های پیشین 74,000 به سمت پایین بازنگری شدند – ضعیف‌ترین فصل اشتغال در بیش از یک سال. با خروج نیروی کار از بازار، نرخ بیکاری به 4.2% کاهش یافت. احتمال افزایش نرخ بهره فدرال‌رزرو در سپتامبر از حدود 65–67% به نزدیک 50% افت کرد و دلار شدیدترین کاهش هفتگی خود از آوریل را ثبت کرد. طلا و نقره به‌شدت از کف چندماهه بازگشتند، بیت‌کوین با معکوس‌شدن خروج سرمایه از ETFها دوباره 60,000 دلار را پس گرفت و برنت با عادی‌شدن حمل‌ونقل در تنگه هرمز افت خود را تا کف پنج‌ماهه ادامه داد – هرچند مذاکرات روز جمعه، 4 ژوئیه، به‌مناسبت مراسم تشییع رهبر پیشین ایران، علی خامنه‌ای، متوقف شد.

قیمت‌های پایانی، جمعه 3 ژوئیه 2026 (investing.com):

EUR/USD – 1.1437 | نفت خام برنت – $72.12 | طلا (XAU/USD) – $4,187.30 | نقره (XAG/USD) – $63.06 | بیت‌کوین – $62,150 | اتریوم – $1,746

تقویم کلیدی، 6 تا 10 ژوئیه: دوشنبه – بازارها پس از تعطیلات ایالات متحده بازگشایی می‌شوند؛ نقدینگی کم در میانه دوره عزاداری ایران ادامه دارد. سه‌شنبه – خرده‌فروشی منطقه یورو؛ اعتبار مصرف‌کننده ایالات متحده. چهارشنبه – صورت‌جلسه نشست FOMC (نخستین صورت‌جلسه زیر نظر رئیس کوین وارش)، رویداد کلیدی هفته؛ تولید صنعتی آلمان. پنجشنبه – مدعیان اولیه بیمه بیکاری ایالات متحده؛ موجودی نفت خام EIA. جمعه – شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) ایالات متحده؛ داده‌های سبک، با تحولات ایالات متحده–ایران/هرمز به‌عنوان کاتالیزور اصلی برنامه‌ریزی‌نشده.

EUR/USD

در 1.1437 بسته شد (هفته پیش 1.1384؛ محدوده 52 هفته‌ای 1.1325–1.2079؛ رتبه روزانه: خنثی/خرید). این جفت‌ارز پس از افت گسترده دلار در پی داده ضعیف NFP، از کف روز چهارشنبه نزدیک 1.1371 صعود کرد. رشد آن با داده‌های ملایم منطقه یورو محدود شد: تورم کل ژوئن به 2.8% و تورم هسته به 2.4% کاهش یافت که هر دو کمتر از پیش‌بینی بودند، و رئیس بانک مرکزی اروپا، لاگارد، در سینترا لحنی انبساطی داشت و شرط‌بندی بر سومین افزایش نرخ ECB را کاهش داد (بازارها همچنان دومین افزایش را محتمل‌تر می‌دانند).

صورت‌جلسه FOMC روز چهارشنبه محرک کلیدی است – نخستین نگاه مفصل به کمیته زیر نظر رئیس وارش. لحن انبساطی حرکت به سمت 1.1470–1.1550 را تقویت می‌کند؛ مقاومت انقباضی می‌تواند جفت‌ارز را به 1.1325–1.1380 بازگرداند.

مقاومت: 1.1470، 1.1550، 1.1650 │ حمایت: 1.1370، 1.1325 (کف 52 هفته‌ای)، 1.1280

دیدگاه پایه: با احتیاط صعودی پس از بازگشت دلار در پی NFP، محدودشده با رویکرد انبساطی ECB. سناریوی پایه: 1.1325–1.1550.

نفت خام برنت

در $72.12 بسته شد (هفته پیش $72.60؛ محدوده 52 هفته‌ای $58.72–$126.41؛ سیگنال روزانه/هفتگی: فروش قوی، ماهانه: خنثی). برنت در جریان روز به کف تازه پنج‌ماهه نزدیک $70.57 رسید، چراکه صادرات امارات به سطوح پیش از جنگ بازگشت و کل جریان هرمز از 10 میلیون بشکه در روز فراتر رفت، پیش از آنکه در آستانه پایان هفته تثبیت شود. پیشرفت در مذاکرات غیرمستقیم ایالات متحده–ایران در دوحه به فضای نزولی افزود، هرچند این روند برای مراسم تشییع رهبر پیشین، خامنه‌ای، متوقف شده است؛ تهران همچنان بر حفظ کنترل دریایی تنگه اصرار دارد.

با توقف مذاکرات، جهت‌گیری کوتاه‌مدت با ادامه عادی‌شدن عرضه نزولی می‌ماند؛ ازسرگیری آرام مذاکرات حرکت به سمت $68–70 را تقویت می‌کند، در حالی که هرگونه تنش پیرامون جانشینی در ایران می‌تواند جرقه صعود به $75–78 را بزند.

مقاومت: $73.50، $75.00، $78.00 │ حمایت: $70.00، $68.50، $65.00

دیدگاه پایه: نزولی با ادامه عادی‌شدن هرمز، همراه با ریسک ژئوپلیتیکی دوطرفه. سناریوی پایه: $68–$75.

طلا (XAU/USD)

در $4,187.30 بسته شد (هفته پیش $4,096.30؛ محدوده 52 هفته‌ای $3,247.86–$5,595.46؛ روزانه: خرید، هفتگی: خنثی، ماهانه: خرید). طلا به چهار هفته کاهش پیاپی پایان داد و بیش از 2% صعود کرد، چراکه گزارش ضعیف NFP احتمال افزایش نرخ در سپتامبر را به نزدیک 50% کاهش داد، در حالی که دلار شدیدترین افت هفتگی خود از آوریل را ثبت کرد. بر پایه داده‌های شورای جهانی طلا، بانک‌های مرکزی در ماه مه خالص 41 تن به ذخایر خود افزودند.

صورت‌جلسه FOMC روز چهارشنبه کاتالیزور کلیدی است: فدرال‌رزروِ محتاط و وابسته به داده از حرکت به سمت $4,250–$4,350 پشتیبانی می‌کند؛ غافلگیری انقباضی خطر بازگشت به $4,000–$4,060 را در پی دارد.

مقاومت: $4,250، $4,350، $4,450 │ حمایت: $4,060، $4,000، $3,960

دیدگاه پایه: با احتیاط صعودی با فروکش‌کردن روایت افزایش نرخ فدرال‌رزرو. سناریوی پایه: $4,000–$4,350.

نقره (XAG/USD)

در $63.06 بسته شد (هفته پیش $59.22؛ محدوده 52 هفته‌ای $35.28–$121.67؛ روزانه: خرید، ماهانه: خرید). نقره در طول هفته حدود 6% بازگشت، بزرگ‌ترین رشد هفتگی آن در بیش از یک ماه، و از کف هفت‌ماهه بهبود یافت، چراکه دلار ضعیف‌تر و کاهش احتمال افزایش نرخ، جریان‌ها را دوباره به سمت فلزات گران‌بها سوق داد. نسبت طلا به نقره از حدود 69 در هفته پیش به سمت 66 کاهش یافت.

صورت‌جلسه روز چهارشنبه همچنان کاتالیزور غالب است. تغییر انبساطی تأییدشده می‌تواند بهبود را تا $66–68 گسترش دهد؛ تقویت دوباره دلار خطر عقب‌نشینی به $57–59 را در پی دارد.

مقاومت: $65.00، $68.00، $70.00 │ حمایت: $59.00، $57.00، $55.00

دیدگاه پایه: با احتیاط صعودی پس از بازگشتی قوی، هرچند ساختار کلی نمودار همچنان شکننده است. سناریوی پایه: $57–$68.

بیت‌کوین (BTC/USD)

نزدیک $62,150 بسته شد (هفته پیش $59,890؛ محدوده 52 هفته‌ای ~$57,700–$126,200، کف تازه‌ای که این هفته ثبت شد؛ روزانه: خنثی/خرید). بیت‌کوین به‌طور کوتاه به کف تازه چرخه نزدیک $57,700–58,100 رسید، پیش از آنکه دوباره $60,000 و سپس $62,000 را پس بگیرد، چراکه ETFهای نقدی بیت‌کوین ایالات متحده به یک روند ده‌روزه خروج سرمایه حدود 2.7 میلیارد دلاری پایان دادند و در 2 ژوئیه 221.7 میلیون دلار ورودی خالص داشتند (با پیشتازی FBTC از Fidelity و ARKB از ARK/21Shares). ژوئن همچنان بدترین ماه برای ETFهای نقدی بیت‌کوین از زمان راه‌اندازی آن‌ها در 2024 بود، با 4.0 تا 4.5 میلیارد دلار خروج سرمایه، که جریان‌های تجمعی 2026 را برای نخستین بار منفی کرد. داده‌های آن‌چین نشان می‌دهد نهنگ‌ها در دو هفته بیش از 270,000 بیت‌کوین انباشته کرده‌اند؛ شاخص ترس و طمع از کف ترس شدید خود در 11 بالا آمده اما همچنان پایین است.

تحلیلگران $62,800 و $65,000 را به‌عنوان سطوحی که برای صعودی پایدارتر باید پس گرفته شوند برجسته می‌کنند؛ ناکامی در حفظ $60,000 دوباره $57,700 و $55,000 را باز می‌کند. لایحه متوقف‌شده CLARITY همچنان عامل نوسانی کلیدی ویژه کریپتو است، با مهلت پایان ژوئیه در چشم‌انداز.

مقاومت: $62,800، $65,000، $68,000 │ حمایت: $60,000، $57,700 (کف اخیر)، $55,000

دیدگاه پایه: با احتیاط صعودی پس از بازگشتی شدید از کف تازه چرخه، مشروط به مثبت‌ماندن جریان‌های ETF. سناریوی پایه: $57,700–$65,000.

اتریوم (ETH/USD)

نزدیک $1,746 بسته شد (هفته پیش $1,555؛ محدوده 52 هفته‌ای $1,388–$4,956؛ روزانه: خرید). اتریوم شدیدترین بازگشت را در میان ارزهای بزرگ داشت و پس از آزمون کوتاه کف چندساله نزدیک $1,507–1,547، بیش از 12% رشد کرد. این جهش، بهبود بیت‌کوین ناشی از ETF را دنبال کرد، حتی با وجود آنکه بازساختاری بنیاد اتریوم (کاهش 20 درصدی کارکنان و کاهش 40 درصدی بودجه) و خروج‌های پیشین ETF بر موانع پابرجا تأکید داشتند.

بسته‌شدن هفتگی بالای $1,700 نشان می‌دهد بهبود پایدار است، با $1,850–1,900 به‌عنوان آزمون بعدی؛ بازگشت به زیر $1,600 دوباره محدوده $1,500–1,388 را باز می‌کند. لایحه CLARITY همچنان نامتقارن‌ترین کاتالیزور اتریوم است.

مقاومت: $1,850، $1,900، $2,000 │ حمایت: $1,600، $1,500، $1,388 (کف 52 هفته‌ای)

دیدگاه پایه: با احتیاط صعودی پس از رالی شدید پوشش فروش، هرچند شکست روند نزولی میان‌مدت هنوز تأیید نشده است. سناریوی پایه: $1,500–$1,900.

جمع‌بندی

هفته با هضم گزارش ضعیف اشتغال ایالات متحده توسط بازارها آغاز می‌شود؛ صورت‌جلسه نشست FOMC روز چهارشنبه – نخستین گزارش مفصل از کمیته رئیس کوین وارش – کاتالیزور محوری برای ارزها و فلزات است. EUR/USD در 1.1437: قرائت انبساطی به نفع 1.1470–1.1550 است. برنت در $72.12: عادی‌شدن هرمز جهت‌گیری را نزولی به سمت $68–70 نگه می‌دارد، با گذار ایران پس از خامنه‌ای به‌عنوان عامل غیرقابل‌پیش‌بینی. طلا در $4,187.30: سناریوی پایه $4,000–$4,350. نقره در $63.06: سناریوی پایه $57–$68. بیت‌کوین در $62,150: با پس‌گرفتن $60,000 در پی بازگشت ورودی‌های ETF، $62,800 و $65,000 سطوحی هستند که باید زیر نظر داشت. اتریوم در $1,746: بسته‌شدن هفتگی بالای $1,700 پایداری بهبود را تأیید می‌کند.

گروه تحلیلی NordFX

سلب مسئولیت: این مطالب توصیه سرمایه‌گذاری یا راهنمای فعالیت در بازارهای مالی نیستند و صرفاً جنبه اطلاع‌رسانی دارند. معامله در بازارهای مالی پرریسک است و می‌تواند به از دست رفتن کامل وجوه واریزی منجر شود.